一、信贷业务违规多发 贷款不能“一贷了之”

信贷业务违规多发，也是天价罚单频现的领域。其中，贷款发放是违规“高发区”，包括违规向关系人发放贷款、未执行贷款相关面签程序、降低信贷条件发放贷款等。

那么银行的信贷风险该如何防范？国家金融与发展实验室银行研究中心副主任李广子向《经济》杂志、经济网记者表示，信贷业务是商业银行的核心业务，信贷业务风险是银行面临的最重要风险之一。贷款发放环节处于银行信贷业务链条的上游，做好贷款发放环节的风险防控对于整个信贷业务的风险防控具有重要意义。

“实践中，部分信贷经理违反银行信贷政策向不符合条件的关系人发放贷款，或者以更加优惠的条件向关系人发放贷款。对于这种情况，从银行层面要制定严格的关联交易管理政策。首先是要明确关联方的认定标准，建立关联方基础信息系统，对关联方实施穿透管理并对关联方信息进行动态更新，保证关联方信息的准确完整；其次，对于确定为关联方的，要就关联贷款的准入条件、贷款定价、贷款限额、贷款保障措施等制定实施细则，确保关联贷款发放的公允性。”李广子说，这就要加强对关联交易的管理。

将贷款发放环节的风险管控前移同样重要。对于银行来说，在贷款发放环节之前通常需要进行客户筛选。做好客户筛选环节的风险管控对于贷款发放环节的风险管控非常重要。李广子认为，首先，银行要建立严格的客户准入条件，并确保相应的准入条件在实践中得到严格执行；其次，要注意贷款是否有真实交易背景作为支撑。总体上看，具有真实交易背景作为支撑的贷款所面临的风险一般较低，要特别重视对无真实交易背景贷款的风险进行排查；最后，要重视贷款客户的第一还款来源，不能盲目依赖于信用增级措施。从实际中看，在信用增级措施充足的情况下，由于借款人第一还款来源出现问题而对银行造成损失的情况也非常多。

同时，随着技术的进步，科技与金融的融合程度不断加深。大数据、人工智能、区块链、云计算等技术被广泛运用银行业务之中。加强对科技手段的应用，可以减少人为干预带来的损失。对于贷款发放来说，同样可以利用科技手段来加强风险防控。比如，通过大数据、人工智能等技术手段完成客户筛选、贷款条件的确定，减少人为因素的干扰。通过这种方式，可以有效减少贷款发放环节中的“人情贷”“关系贷”等问题。

对于银行而言，完善风险治理架构包括业务部门、独立的风险管理功能和有效的合规职能、独立有效的内部审计职能、纪检监察部门等四道防线。其中，内部审计、纪检监察等职能在信贷风险防控中发挥着重要的事后监督功能。大额贷款、重点领域的贷款、重点人员发放的贷款是内部审计、纪检监察部门应当关注的重点。通过建立完善的事后监督机制提高震慑能力，有效降低贷款发放环节的风险行为。

二、不良资产问题突出 防控新增不良贷款

在信用风险方面，银行资产质量压力还是比较大的，防控新增不良贷款，处置存量不良贷款会成为银行业未来几年最大的压力之一。在李广子看来，当前我国银行业面临的不良资产问题较为突出，银保监会最新数据显示，截至2019年1季度，我国商业银行不良贷款余额21571亿元，不良贷款率1.80%。与2018年4季度相比，不良贷款余额继续上升，不良贷款率有所下降，但与前几年相比仍处于较高水平。处置存量不良贷款将成为未来一段时期银行业的一项重点任务。

“银行在不良贷款处置方面应当依据不同情形采取灵活的处置方式。对于那些处于暂时性经营困难、仍具有较好行业发展前景的借款人，可以采取市场化债转股、贷款展期、本息减免等方式进行债务重组，帮助借款人度过暂时困难。对于那些可能面临长期经营困难、行业发展前景较差的借款人，应当通过多种方式加大处置力度，尽可能减少损失，包括与资产管理公司合作出售不良资产、通过法律程序对抵质押物进行处置等。对于那些确实无法收回的贷款，应当根据银行实际情况进行核销，剥离不良资产包袱，实现轻装上阵。”李广子表示，随着技术的发展，通过网上拍卖的方式处置不良资产的情形日益增多。网上拍卖方式通过互联网手段引入了大量的市场参与者，提高了不良资产的流动性，为银行不良贷款处置提供了新的途径。

三、公司治理问题犹在 理顺体系尚需3年到5年

公司治理是现代企业制度的核心，经过多年努力，我国银行业公司治理取得了积极成效，“三会一层”结构不断优化，决策和监督效率提高。但不可否认，我国银行业公司治理目前仍存在一些问题。那么应该如何完善公司治理体系，理顺公司治理运作机制？

李广子认为，银行公司治理涉及多个利益相关方，银行公司治理的优化是一个复杂的系统工程。现阶段，我国商业银行在公司治理方面应当重点做好以下几点：

第一，落实以董事会为核心的银行公司治理。从我国商业银行情况看，董事会在银行公司治理中的作用发挥还不够充分，主要表现在决策专业性不足、独立董事履职效果不佳、董事会专门委员会作用有限、董事会对高管层监督不够等。从未来情况来看，我国银行公司治理要更加重视董事会的核心作用，不断提升董事会的专业性和独立性，更好地发挥专门委员会的作用，提高银行公司治理的效率。

第二，更加重视风险管理。风险管理关系到商业银行和整个金融体系的稳健运行，当前，防范化解金融风险已经成为我国未来一段时期内经济发展中的重大攻坚战之一。相应地，商业银行应当把风险管理作为公司治理中的重中之重。一是强化董事会对风险管理的职责定位。董事会作为银行风险管理的最终责任人，负责确立风险治理框架，将风险文化渗透至公司治理的全过程，制定银行风险偏好，并对风险管理的有效性进行评估；二是构建风险管理的四道防线。包括直接承担风险的业务部门、独立的风险管理功能和有效的合规职能、独立有效的内部审计职能、纪检监察部门等，合理划分不同防线的职责权限，充分发挥各道防线的协同作用；三是更加重视风险文化建设。银行作为经营风险的金融中介，必须牢固树立风险意识，着力打造稳健经营的风险文化，在经营管理中做好业务发展与防范风险的平衡。

第三，强化对银行集团和复杂架构的治理。随着我国银行业参控股公司的增加和业务的拓展，银行集团化特征明显，很多规模较大的银行通过控股或参股其他金融机构的方式逐渐向金融控股公司方向发展，组织架构更加复杂，风险也更加复杂，增加了银行内部公司治理和外部监管的难度。在这种情况下，要进一步强化对银行集团和复杂架构的治理，比如，尽快出台《金融控股公司管理办法》等。

第四，建立有效的薪酬激励机制。有效的薪酬激励机制对于提高银行运行效率至关重要。对于我国银行业而言，一是要加强董事会对于薪酬体系的评价和监督，及时解决和纠正扭曲的薪酬体系，保障银行的长期稳定运行；二是逐步增加期权、股权等中长期的激励方式，逐步转变管理层的短视行为，引导高级管理层注重银行运营的长期利益，以便建立全面的利益制衡机制。探索开展员工持股计划，增加员工长期激励；三是要减少政府对银行高管薪酬、高管任免等方面的管制和干预，逐步建立市场化的薪酬激励机制，让商业银行成为真正的市场化经营主体，这一点对于国有银行来说尤为重要。

第五，通过加强监管改善银行治理。有效的外部监管对改善银行公司治理具有重要作用。现阶段我国商业银行公司治理水平普遍不高，依靠商业银行自身力量改善公司治理进展相对缓慢。在这种情况下，通过加强监管以自上而下的方式促进银行完善公司治理就显得尤为必要。加强对银行的监督和检查，及早发现风险隐患并加以处置。

四、未来需防范多重风险 转型分化决定市场占位

银行业作为金融服务业，其风险与实体经济的发展密切相关。随着社会经济的发展，银行业面临的风险特征也在发生着变化。李广子表示，未来一段时间，我国银行业需要重点防范以下几个方面的风险。

一是对公业务领域中重点行业、重点地区的信贷风险。当前，我国经济由高速增长进入高质量发展阶段，经济面临较大的下行压力，供给侧结构性改革深入推进。在这种背景下，重点行业、重点地区的风险不断暴露，银行面临较大的资产质量恶化风险。特别是对那些地方区域性中小银行，由于受经营区域限制，只能在本地经营，贷款投放的行业主要集中于本地产业，无法在更大的范围内实现风险分散。相应地，此类地方中小银行在未来一段时期内面临的资产质量恶化风险将会更加严重。另外，当前中美贸易战紧张局势不断升级，受此影响，部分依赖美国市场的贸易企业将面临较大的冲击，进而也会对那些相关联的银行产生冲击。

二是零售业务领域中的个人消费贷款风险。随着我国经济结构的转型升级和居民消费需求的增长，消费对经济增长的贡献不断加大，同时也诞生了较大的消费融资需求。个人消费贷款成为近年来银行快速增长的一项业务，很多银行把个人消费贷款作为其业务转型的一个重点领域和业务增长点。与传统的对公客户不同，个人客户通常无法提供有效的抵质押物，贷款方式主要是信用贷款。与此同时，当前部分银行为抢占市场份额，盲目扩大客户群体，“重流量、轻风控”，大量高风险的个人客户被纳入银行服务范围，“长尾客户”的增加使得银行面临的风险有所加大。从资产质量来看，部分银行的个人消费贷款的不良资产比率上升较快，需要高度关注。

三是信贷业务以外的其他业务风险。近年来，我国商业银行业务转型步伐不断加快，业务多元化趋势明显，资产负债结构、收入结构等都发生了深刻变化，传统的信贷业务占比不断下降。在这种情况下，银行所面临的风险特征也发生了深刻变化。信贷业务风险对银行的重要性有所下降，信贷业务以外的其他业务风险重要性不断上升。比如，银行市场化资金来源和运用不断增多，增加了银行所面临的市场风险；此外，尽管银行表外业务在强监管、去杠杆政策的作用下已经明显收缩，但表外业务仍然占有较大比重，也给银行带来了新的风险，特别是声誉风险；同时，随着银行业务的发展，银行本身的组织架构也日益复杂。部分银行通过投资控股或参股了多家子公司，形成了金融控股集团。组织架构的复杂化增大了银行内部管理难度，也因此加大了银行运营风险。对于上述新型风险，都需要给予重视。

五、金融监管把握节奏和力度 拆除“炸弹”而非引爆“炸弹”

监管应充分考虑金融机构和市场承受能力，在保持经济金融平稳运行中拆除“炸弹”，而不是引爆“炸弹”。那么未来一段时间金融监管，如何把握好力度和节奏？

李广子表示，好的监管应当在化解风险的同时保持金融市场的平稳运行，不能产生处置风险的风险。未来一段时间的金融监管应当做好以下几点：

一是根据风险的重要程度把握好风险处置的先后顺序。不同风险的危害程度是不一样的。有些风险具有系统性特征，覆盖面广，危害程度大。对于这种风险，要将其作为重点进行处置。比如，当前P2P网贷风险，由于其关系到众多投资者的利益，覆盖面广，且通过互联网渠道具有较高的传染性。与之相比，有些风险具有长期性，需要从长远角度合理把握处置力度和方式，如银行不良资产处置等。

二是做好监管的协同。随着金融机构业务的交叉和复杂化，很多金融风险的处置通常需要协调不同部门的利益，需要不同监管主体之间加强协同。如果不同监管主体之间出现不一致，将不利于市场主体形成稳定的市场预期，增加市场的波动。

李广子表示，在合规框架下的创新通常来说是阻力最小的，也是最容易成功的。比如，近年来商业银行将金融科技应用到产品服务创新和管理创新，极大地降低了金融服务成本，提高了金融服务效率。这种创新也是监管部门所鼓励的。

实践中，有很多金融创新是对现有监管规则的突破。银行通过金融创新突破现有监管规则对银行业务的限制，获取更大的经济利益。对于此类创新可以分为以下两种。一种创新是因为现有监管规则确实滞后于金融实践的发展，其创新有助于推动监管政策的改进和优化，从而增加社会总体福利。比如，移动支付的普及为消费者带来了极大的便利。这种创新也应当加以鼓励，监管部门需要做的是对现有监管规则进行改进，以适应新的创新实践。另一种创新则是纯粹出于逐利目的，只带来财富的重新分配，甚至扰乱金融市场，而并未增加财富的总量。比如，银行通过产品创新层层嵌套规避监管进入高风险领域。对于这种创新，监管部门则需要严格加以限制。

总的来讲，对于银行业而言，合规是底线，创新是出路，要时刻平衡好创新发展与审慎经营之间的关系。这其中，可以发挥金融科技在合规中的作用。

李广子表示，金融科技可以在银行的合规经营中发挥重要作用。电子银行、大数据、人工智能、区块链等科技手段的应用能够有效降低人工对银行业务运营的干预，增加信息的交叉验证，能够有效降低银行合规风险。随着技术的进步，金融科技与银行业务发展之间的融合程度会不断提升，金融科技在保障银行合规经营方面有望发挥越来越重要的作用。

当然，随着金融科技应用越来越普遍，对金融科技的滥用也可能产生新的风险。比如，盲目依赖金融科技所产生的信息、金融科技本身的漏洞等，对于此类风险也需要高度重视。